RU: Что такое CFD в Forex-трейдинге?

«Contract for difference» или «контакт на разницу цен» – именно так расшифровывается термин CFD-торговля. Она является неотъемлемой частью современного трейдинга, поэтому каждый потенциальный участник торговли на финансовых рынках хотя бы раз сталкивался с этим понятием. Но что такое CFD на Forex, и как правильно использовать этот инструмент в повседневном трейдинге?

Что означают контракты на разницу цен?

CFD-контракты впервые возникли на международных финансовых рынках в 90-х годах прошлого века. Их создателями считаются трейдеры Джон Вуд и Брайан Килан. Как заявляли сами начинатели, их цель заключалась в разработке нового формата финансового инструмента, который бы позволил торговать с кредитным плечом и с небольшим начальным депозитом. На основании этих запросов и был создан так называемый CFD-контракт.

Контракт на разницу цен представляет собой финансовый актив (будь-то акция, индекс, сырье или криптовалюта), по которому осуществляется сделка без физического приобретения или продажи. Формально, актив не покупается, а остается у его владельца. А сделка осуществляется только на разницу стоимости финансового инструмента.

CFD в Forex-трейдинге
CFD в Forex-трейдинге
Например, вы открываете ордер на покупку CFD на акции компании Apple по рыночной цене в $100 за единицу. На следующий день стоимость акции возросла до $120, и на этом уровне трейдер закрывает сделку. Это значит, что он заработал по двадцать долларов прибыли на каждой акции. Но формально он не покупал их, не владел ими, и не имел права на получение никаких дивидендов. Он просто открыл сделку на повышение и заработал с разницы. Торговля CFD имеет целый ряд преимуществ перед стандартными биржевыми операциями:

  • Удобно торговать с применением кредитного плеча даже при небольшом начальном капитале;
  • Не нужно регистрироваться на бирже и получать статус брокера;
  • Не нужно тратить время на официальное оформление сделок (так как активы формально не покупаются и не продаются);
  • Контракты на разницу цен позволяют заниматься трейдингом через любую брокерскую компанию, без бюрократии и других ограничений.

Согласно данным Wikipedia, рынок CFD возник на фоне отсутствия финансовых возможностей полноценно торговать ценными бумагами трейдерам из Англии. Так как в то время мало кто мог позволить без кредитного плеча приобретать и продавать такие активы. А бюрократические сложности нивелировали любую возможность заработать на разнице цен за короткий промежуток времени.

Характеристики CFD

В современных реалиях инструменты CFD применяются зачастую в трейдинге через брокерские компании, вне официальных бирж. Соответственно, существуют традиционные инвесторы в ценные бумаги и трейдеры CFD. В первом случае сделки производятся через биржу и предполагают официальное оформление актива и переход его к новому собственнику (например, вы можете купить 100 акций компании Apple по рыночной цене и стать их полноправным собственником). Во втором случае на CFD акции, индексы или другие активы выполняются сделки с кредитным плечом, с целью заработать только на разнице цен.

CFD – это формат трейдинга, при котором участник получает доступ к торговле даже при небольшом начальном депозите. Например, с $50 или $100 можно открывать полноценные сделки с кредитным плечом от 1:100 и неплохо зарабатывать даже при небольших отклонениях в стоимости. Если совершать прямые операции на биржах, то потребуется большой начальный депозит и множественные бюрократические препятствия.

Каждый контракт на разницу в Форекс имеет следующие характеристики:

  • Наличие кредитного плеча Форекс;
  • Возможности хэджирования рисков трейдером;
  • Отсутствия ограничений на покупку (в частности, нет требований по возрасту, стране регистрации трейдера);
  • Возможность выбора любого актива, коих доступно более 1000 (отдельно о подкатегориях будет написано ниже).

Обратите внимание, что CFD в Forex выражается не в долларах, а в пунктах.

Акции, индексы, драгоценные металлы и сырье в трейдинге CFD

Рынок акций в CFD наиболее распространен, а количество активов в нем достигает несколько сотен. Каждый брокер предоставляет разное количество финансовых инструментов для трейдинга. В любом случае, это будут те акции, которые представлены на IPO и прошли этап публичного размещения.

Например, форекс на CFD позволяет торговать акциями таких компаний, как Google, Apple, Amazon, Facebook и другими. Задача трейдера – правильно спрогнозировать направление движения цены этих активов.

Помимо акций, выделяют также CFD на нефть, золото, серебро и всевозможные индексы (SP500, NASDAQ100, Dow30, DAX и другие).

Чем отличаются фьючерсы и CFD. Что выгоднее?

Детально описывая, что такое контракт на разницу, нельзя не упомянуть о так называемых фьючерсах. Многие участники финансовых рынков путают эти форматы трейдинга. Но отличие заключается в установленном времени исполнения контракта фьючерса. Такие сделки заключаются на конкретный период с завершением в установленную дату и время. А контракты на разницу цен открываются на неопределенный срок.

Еще одно отличие контрактов на разницу цен от фьючерсов заключается в возможности дробного трейдинга. Вы сможете через любого брокера открывать сделки на CFD в FX на небольшие суммы, в объеме от 0,01 лота. В то же время во фьючерсах минимальный объем торгов составляет 1 лот (1 единица актива). А если изучить количество доступных инструментов CFD на биржах, то мы заметим, что в контрактах на разницу цен количество доступных активов превышает сотни и даже тысячи единиц. А у фьючерсов перечень товарных позиций ограничен. Обычно их заключают на сырьевые товары: сельскохозяйственную продукцию или топливо.

Общее у этих понятий только отсутствие прав на собственность.

Отсюда можно сделать вывод, что все так называемые CFD instrument выгодно отличаются на фоне фьючерсных контрактов и традиционной биржевой торговли.

Особенности выбора CFD-контрактов в трейдинге?

Перед тем, как торговать CFD, необходимо зарегистрироваться у брокера и открыть счет. Обычно компании предлагают торговать в Forex CFD на акции, индексы, фьючерсы, сырьевые активы и драгоценные металлы. Количество активов будет варьироваться. Но формат трейдинга не будет меняться, в зависимости от категории актива.

Традиционно выделяют длинные и короткие позиции. Первые предполагают трейдинг по долгосрочным ордерам, на срок от нескольких дней до нескольких месяцев. Короткие позиции же позволяют спекулировать на стоимости активов в течение нескольких часов или торговых дней.

При прогнозировании CFD на Форекс используется технический и фундаментальный анализ акций. В большинстве торговых терминалов вы сможете применять на графике индикаторы и осцилляторы. Они помогут в долгосрочной или краткосрочной перспективе спрогнозировать движение стоимости на выбранный финансовый инструмент.

Независимо от выбранного брокера, выполнять трейдинг описываемыми финансовыми инструментами можно через любой торговый терминал. Согласно статистическим данным, указанным на странице о CFD в Википедии, торговля акциями на МТ4 занимает первое место среди трейдеров Европы и СНГ. Именно акции являются самым популярным финансовым инструментов участников рынков.

Описывая, что такое CFD торговля, нельзя не упомянуть о ключевых торговых условиях для трейдеров. Например, компании устанавливают комиссии за исполнение таких сделок, которые выражаются в спредах. И обычно размер спредов составляет несколько пунктов. И не важно, выполняется ли торговля CFD на акции РФ-компаний, или участник торгует ценными бумагами иностранного бизнеса. Для всех правила едины.

Выполняется трейдинг контрактами на разницу цен (акции, индексы, облигации, сырье и металлы) через торговые терминалы. В специальных программах встроены инструменты для эффективного технического и фундаментального анализа. Это и есть секрет успешной торговли CFD.

RU: Фигуры и паттерны

Трейдинг на финансовых рынках – фондовом, валютном, сырьевом и даже криптовалютном – предполагает анализ графиков с помощью технического анализа. Технический анализ позволяет прогнозировать движение цены на основании трендов и ценовых уровней, также отслеживая фигуры на бирже. О том, как применять последние, читайте в этой статье.

Что такое фигуры на бирже?

Динамика цен, которую можно отслеживать на графиках, происходит под влиянием рыночных законов. Присутствие в определенный момент восходящего или нисходящего тренда говорит о превалировании спроса над предложением, покупателей над продавцами и наоборот.

Один из постулатов технического анализа гласит, что тренд на рынке, перед сменой направления, подаст сигналы разворота. В большинстве случаев об этом говорят разворотные фигуры на бирже. А о том, что трендовое движение еще продолжится на какое-то время, говорят биржевые фигуры продолжения тенденции.

Являясь частью технического анализа, паттерны представляют собой определенные конфигурации цены, при появлении которых наблюдается закономерное поведение котировок.

На этом фоне, замечая на графике фигуры, биржа становится понятной для трейдера, так как формируются четкие торговые сигналы, которые можно использовать для получения прибыли.

Какими бывают фигуры на биржевых графиках?

Независимо от того, какая используется для торговли биржа, фигуры работают одинаково, так как за ними лежит психология поведения участников рынка.

Фигуры в трейдинге делят на три основных группы:

  • Разворотные. например голова и плечи в медвежьей и бычьей конфигурации, двойная и тройная вершины, которые формируются при смене восходящего тренда на нисходящий. Бычьими аналогами этих паттернов являются двойное и тройное дно. Это далеко не все разворотные фигуры на фондовой бирже, есть ряд других моделей, о которых можно прочитать в книгах по техническому анализу.
Фигуры и паттерны
Фигуры и паттерны
  • Паттерны продолжения тренда. Наиболее яркими из них являются флаги и вымпелы, которые очень похожи по своей конфигурации, за их появлением скрываются одни и те же рыночные процессы.
флаг и вымпел
Флаг и вымпел
  • Модели неопределенности. Наиболее неопределенные фигуры в биржевой торговле – это треугольники. Они не дают подсказок о том, в каком направлении будет двигаться цена, но предоставляют очень четкий торговый сигнал, который трейдеры используют для получения прибыли.
модели треугольников
Модели треугольников

 

Стоит отметить, что формирование паттернов технического анализа происходит только во время активного движения тренда.

RU: Как понимание корреляции между активами поможет вам добиться успеха в трейдинге

Торговля на финансовых рынках требует не только чутья, но и глубоких знаний.

Так, корреляция помогает определить, движутся ли цены активов в одном направлении (положительная корреляция) или противоположных (отрицательная корреляция). Понимание корреляции активов — это ключ к разработке гибких и устойчивых торговых стратегий, способных адаптироваться к постоянно меняющимся условиям рынка.

Основы корреляции

Корреляция в трейдинге — это мера, которая показывает, как два или более активов двигаются относительно друг друга на рынке. Это понятие является ключевым для анализа рыночных тенденций и эффективного управления инвестиционным портфелем.

Положительная корреляция означает, что активы двигаются в одном направлении. Например, цены на золото и серебро часто растут и падают вместе, а значит, между ними существует положительная корреляция.

Отрицательная корреляция, напротив, означает, что когда один актив растет в цене, другой — падает. Примером может служить отношение между ценами на нефть и некоторыми авиакомпаниями. Обычно, когда стоимость нефти растет, стоимость акций авиакомпаний снижается из-за увеличения расходов на топливо.

Инструменты для измерения корреляции

Коэффициент корреляции Пирсона

Для измерения корреляции используются различные инструменты. Один из наиболее популярных – это коэффициент корреляции Пирсона, который может варьироваться от -1 до +1. Значение +1 указывает на идеальную положительную корреляцию, -1 – на идеальную отрицательную, а 0 означает отсутствие корреляции.

Скользящая корреляция

Скользящая корреляция — это еще один инструмент, который помогает понять, как связь между ценами двух активов меняется с течением времени. Представьте, что у вас есть график, на котором каждый день отмечаются цены двух активов, например, акций и золота. Скользящая корреляция покажет вам, насколько сильно эти два актива связаны в разные периоды времени. Эта связь может усиливаться или ослабевать. Например, в период экономической нестабильности цены на золото и акции могут двигаться более согласованно, что будет отражено в увеличении значения скользящей корреляции.

Понимание рыночных тенденций

Понимание того, как макроэкономические изменения влияют на различные активы, является ключевым аспектом успешного трейдинга. Макроэкономические события, такие как изменения в политике центральных банков, экономические отчеты или политические решения, могут существенно влиять на различные классы активов, в том числе акции, облигации, валюты и сырьевые товары.

Влияние решений центральных банков

Пример: Когда Федеральная резервная система США (ФРС) повышает процентные ставки, это обычно приводит к укреплению доллара США. Подъем ставок делает вложения в доллар более привлекательными, поскольку увеличиваются доходы от долларовых активов. Также это может оказать давление на развивающиеся рынки, поскольку долларовые долги становятся более дорогостоящими для обслуживания.

Экономические отчеты

Пример: Данные о безработице или ВВП страны могут влиять на валютный рынок и фондовые индексы. Если отчет о безработице в США показывает снижение, то это с высокой долей вероятности приведет к росту курса доллара, т.к. рынок воспринимает это как знак сильной экономики.

Политические решения и события

Пример: Выборы, торговые войны или геополитические кризисы могут вызвать значительные колебания на рынках. Так, объявление о начале торговых переговоров между США и Китаем может привести к росту глобальных фондовых рынков и укреплению курса юаня.

Стратегии использования корреляции в трейдинге

Понимание корреляции между различными активами может значительно повысить эффективность торговли и управление рисками. Вот несколько ключевых стратегий, как можно использовать знания о корреляции в трейдинге.

Диверсификация портфеля с помощью корреляции

Основная идея диверсификации состоит в том, чтобы включить в портфель активы с различной корреляцией. Например, сочетание акций и облигаций часто используется для снижения общего риска, ведь акции и облигации обычно имеют низкую или отрицательную корреляцию. Это означает, что когда акции падают, облигации могут сохранять стабильность или даже расти, уменьшая потери в портфеле.

Использование корреляции для принятия торговых решений

Если два актива имеют высокую положительную корреляцию и один из них показывает определенный тренд, есть вероятность, что другой актив последует за этим же трендом. Например, если цена на нефть растет, можно ожидать увеличения цен на акции нефтяных компаний.

В случае отрицательной корреляции, трейдер может использовать хеджирование. Например, если ожидается падение рынка акций, то стоит инвестировать в активы, которые обычно растут в такой ситуации, а именно в определенные виды облигаций или золото.

Создание сбалансированного портфеля с учетом корреляции активов

Сбалансированный портфель включает активы, корреляция которых со временем меняется. Это помогает минимизировать риски и улучшить потенциальную доходность. Например, сочетание акций растущих компаний и стабильных, дивидендных акций обеспечит хороший баланс между ростом и безопасностью.

 

RU: Какие бывают торговые сессии. Расписание по Москве

Что такое торговая сессия в трейдинге?

Торговая сессия — время, в которое возможна торговля определенным видом активов на определенной площадке. Часы сессии варьируются в зависимости от класса активов, конкретной биржевой площадки и ее географического положения.

Какие бывают торговые сессии

Какое время максимально комфортно для трейдинга?

Форекс функционирует на протяжении всех суток в будни. И это понятно — везде свои часовые пояса. Валютный кэш нужен крупнейшим игрокам, включая центробанки и крупнейшие корпорации, на постоянной, бесперебойной основе.

Веллингтон — маленькая биржа с маленькими объемами. Поэтому настоящий активный трейдинг начинается после пробуждения Австралии (Сидней) и Японии (Токио). В это время в фокусе внимания трейдеров — иена, юань, сингапурский доллар и т.д.

Торгуемые обороты достигают максимальных значений после активации лондонских торгов. Это топовая биржа с максимальными объемами. Здесь максимально активны миллиардные инвестфонды и банки Европы.

Далее, когда лондонские трейдеры идут обедать — в игру вступает Нью-Йорк, номер два по оборотам Форекс-биржа.

Пиковый по реализуемым оборотам трейдинг происходит в лондонское дневное время и в нью-йоркское утро. После закрытия лондонской площадки американская биржа — самое популярное торговое место вплоть до конца дня.

Минимально активное время — пересечение окончания сессии в США и открытия новозеландской сессии. Ну и после открытия Австралии торговля заходит на очередной повторяющийся цикл.

Европейская, американская и азиатские сессии: когда начинаются

Исторически в расписании Форекс-сессией выделяют три главных временных отрезка (МСК +3 GTM (+4 GTM)):

  • Азиатская сессия: 03:00 – 11:00 (04:00 – 12:00 по летнему времени);
  • Европейская сессия: 09:00 – 17:00 (10:00 – 18:00 по летнему времени);
  • Американская сессия: 16:00 – 24:00 (17:00 – 01:00 по летнему времени).

Трейдеры живут в разных часовых поясах. Чтобы не возникло путаницы по времени, удобнее всего пользоваться вот такой таблицей.

Расписание торговых сессий по московскому времени

Расписание торговых сессий по московскому времени
Расписание торговых сессий по московскому времени

(RU) Как научиться трейдингу с нуля

Слово трейдинг происходит от английского глагола trade (торговать) и означает совершение сделок с ценными бумагами, товарами либо валютами с целью получения прибыли.

Трейдерами называют участников биржевых торгов, зарабатывающих на курсовой разнице.

Инвесторами называют тех кто нацелен на получение выгоды в будущем путем вложения (инестирования) финансовых средств.

Брокер — компания, предоставляющая физическим и юридическим лицам доступ к биржевым площадкам.

Персональный консультант часто является сотрудником брокера или другой финансовой организации. Он проводит для клиента аналитическую работу и может давать советы по инвестированию или полностью разрабатывать стратегию вложений.

Виды трейдинга

В зависимости от применяемой стратегии и длительности сделок трейдинг условно разделяют на несколько видов.

  1. Высокочастотный. Все операции производит вычислительный алгоритм. В соответствии с заданной программой он расставляет множество ордеров — заявок на покупку и продажу (от англ. high-frequency trading, HFT). Все сделки проводятся за секунды или ещё быстрее. Отсюда следует, что высокочастотный трейдер должен обладать знаниями торговых алгоритмов и навыками программирования. Кроме того, подобная стратегия является очень рискованной. Она требует высоких материальных затрат на соответствующее оборудование и обеспечение выделенного доступа в интернет. Хороший канал связи — обязательное условие для исключения любых временных задержек при проведении сеанса торгов. Данная стратегия работы на бирже не подходит для новичков.
  2. Скальпинг. Сделки, как и в высокочастотном трейдинге, проводятся в течение малых промежутков времени, но длятся дольше — от нескольких секунд до нескольких минут. В основе скальпинга также лежит определённая стратегия, в соответствии с которой трейдер отфильтровывает ценные бумаги с необходимой волатильностью (объёмом торгов) и прочими заданными параметрами. Цель совершения операций — снятие небольшой прибыли в каждом трейде.
  3. Дейтрейдинг. Как ясно из названия, периодом торговли в данном случае является день (англ. — day). Трейдер проводит сделки вручную. Текущие позиции требуют постоянного контроля, так как до вечера их все следует закрыть. Это требование в том числе связано с особенностью трейдинга — использованием кредитного плеча брокера. Дисконт не только позволяет увеличить показатели прибыльности, но и значительно поднимает риски. Поэтому комиссии брокеров за использование заёмных средств overnight (до следующего дня) достаточно высоки и могут свести предполагаемую прибыль от сделки на нет. Способы ведения дейтрейдинга на Московской бирже различаются в зависимости от вида используемых инструментов. В основе стратегии могут лежать как индикаторы и сигналы технического анализа, так и колебания цен из-за влияния новостного фона.
  4. Свинг-трейдинг. Для данного типа биржевой торговли период заключения сделки может длиться несколько дней. Свинг-трейдинг основывается на техническом анализе графиков, распознавании циклов колебания цен и максимальном использовании этих движений. Требует глубоких знаний, жёсткой дисциплины и чёткой стратегии для принятия решений по открытию/закрытию позиции и промежуточной фиксации прибыли. В рамках этой стратегии трейдер старается минимизировать возможные убытки, постоянно корректируя стоп-ордера (заявки, которые исполнятся, если цена начнёт движение в обратную открытой позиции сторону).
  5. Среднесрочный трейдинг. Рассчитан на улавливание значительных колебаний цен и заработок на трендах (длительных однонаправленных движениях). Здесь трейдеру не обойтись как без технического, так и без фундаментального анализа. Решение об открытии позиции принимается на основе данных о макроэкономических факторах, информации о состоянии экономики страны, отрасли, отчётов о деятельности компании и её конкурентов. Такой вид трейдинга похож на долгосрочное инвестирование, но отличается продолжительностью.

Знакомство с трейдингом можно начать с изучения скальпинга и дейтрейдинга. Эти виды наиболее популярны у новичков, так как не требуют больших вложений и комплексных специальных знаний. По мере накопления опыта трейдер определяется, что ему интереснее, и углубляется в конкретную область.

Изучение торгового терминала и приложений

В трейдинге в роли инструмента для доступа к бирже выступает торговый терминал. Чтобы быстро и точно совершить сделку, трейдер должен знать обо всех типах ордеров, доступных в его программе. Стоит изучить возможности использования горячих клавиш для быстрого открытия нужных окон и вкладок. Это значительно сэкономит время и облегчит работу. Также необходимо заранее настроить интерфейс под свои цели.

В нашей стране два самых распространённых терминала — это QUIK и MetaTrader. Каждому из них посвящены отдельные обучающие видеокурсы и проводятся регулярные бесплатные семинары по настройке и особенностям использования.

Однако изучения теоретической части недостаточно. Только практика поможет понять, какой функционал вам необходим и как его лучше расположить на терминале. Для этих целей некоторые брокеры предоставляют доступ к демо-счёту. Здесь, торгуя с помощью виртуальных средств, вы можете как проверить стратегию, так и протестировать платформу для трейдинга.

Навыки трейдера

Чтобы стать успешным трейдером, одного желания мало. Люди приходят на биржу с горящими глазами и огромным стремлением заработать, но многие уходят ни с чем. Почему так получается? Важную роль в успешном занятии трейдингом играет психология. Знания о технической стороне торгов не застрахуют от ошибок и искажения восприятия реальности при открытии позиции. Поэтому посмотрим, какие навыки необходимо развивать в себе новичку, чтобы стать успешным в этом деле.

  1. Дисциплина. Работа трейдера — кропотливый труд. Новичок до открытия следующего дня торгов на бирже должен успеть сделать многое: провести анализ совершённых сделок, при необходимости откорректировать стратегию на будущий день, изучить дополнительную информацию, выбрать предположение к проверке. Чтобы на всё это хватило времени, важно соблюдать строгий тайм-менеджмент. В течение дня нужно оставаться собранным и не терять концентрацию.
  2. Стрессоустойчивость. Невозможно совершать только прибыльные сделки. С этой мыслью должен смириться каждый, мечтающий обучиться трейдингу. А так как в человеческой психологии заложена склонность воспринимать потерю некой суммы в два раза тяжелее, чем её приобретение, неудивительно, что большинство людей быстро бросает торговлю на бирже, не добившись успеха. Понимание, что каждая ошибка — это опыт, даётся многим с большим трудом. Хорошая новость в том, что стрессоустойчивость можно тренировать.
  3. Рационализм. В трейдинге нет места таким словам, как «мне кажется» или «я верю». Хороший трейдер всегда может объяснить, почему он открыл позицию и почему из неё вышел. Для этого у него должна быть абсолютно лишённая воздействия эмоций логическая причина, основанная на знании, стратегии, а не на вере или интуиции. Тщательный подбор идей и критическое восприятие — обязательные навыки для трейдера.
  4. Умение быстро принимать решения. Это полезное качество, которое стоит тренировать. Конечно, успешность принятого решения будет во многом зависеть от предварительной подготовки. Но во время торговли скорость для трейдера не менее важна. Провожать взглядом упущенные возможности не менее тяжело, чем нести убытки.

Трейдинг для новичка — это настоящая работа с полной занятостью. Должно пройти определённое время, пока будет накоплен необходимый опыт для создания собственной стратегии. Далее уже появится больше свободного времени и трейдинг войдёт в стабильный ритм. Но трейдеру никогда нельзя забывать, что рынок постоянно меняется: что работало сегодня, может перестать приносить доход завтра. Поэтому те, кто сделал трейдинг своей профессией, находятся в постоянном поиске новых вариантов и стратегий.

Стать трейдером действительно может каждый. У данной работы есть много преимуществ:

  • возможности заработка неограниченны;
  • удалённая работа;
  • свободный график, привязанный только к торговой сессии;
  • отсутствие начальства.

Но есть и свои недостатки:

  • высокие риски;
  • отсутствие стабильного дохода;
  • нет социального обеспечения;
  • высокий стресс-фактор.

Что важно

В представлении многих типичный трейдер похож на миллионера из фильма, который только и делает, что тратит своё огромное состояние и работает пару часов в день. Да, такое возможно, но не сразу. Высот достигнут только самые упорные и настойчивые, готовые вложить в дело много сил и энергии. В принципе, это — секрет успеха в любом деле.